Les fondamentaux de l'analyse financière

1er jour

Connaître le cadre et le contexte général de la comptabilité publique

• La structure budgétaire et les spécificités comptables à prendre en compte dans la conduite d’une analyse financière
• Les conditions de l’équilibre budgétaire
• Les opérations d’ordre et patrimoniales
• Le lien entre analyse financière et contrôle de gestion

Assimiler les apports du compte administratif - élément fondamental de l'analyse budgétaire

• La structuration recettes / dépenses (selon l’organisation étudiée)
• Les principaux retraitements à opérer
• La notion d’équilibre financier : le pivot de l’analyse
• La méthode de détection des équilibres et des déséquilibres
  • pour la gestion courante
  • pour la dette « ancienne »
  • pour le financement des investissements
• Le calcul des soldes intermédiaires de gestion et leur interprétation

ÉTUDE DE CAS
Étude d’un compte administratif

2e jour

Assurer une analyse financière rétrospective

• Les objectifs et la méthode d’analyse
• Les outils de base et les ratios
  • les éléments bilanciels : fonds de roulement, besoin en fonds de roulement, capacité d'autofinancement
  • l'analyse du financement des investissements
  • l'analyse de la dette résultante
  • l'identification des marges de manœuvre
• Les apports du compte de gestion

Initier une prospective financière et élaborer une stratégie

• Les principes et méthodes de l’analyse financière prospective
• L’élaboration d’une prospective financière
• Le passage de la prospective à la stratégie financière (notamment en termes de programmation d’investissement)
• De l’analyse à la communication financière

ÉTUDE DE CAS
À travers une prospective, étude des modalités de mise en place d’une stratégie financière